יש שיגידו לכם שכדי להצליח בבורסה אתם צריכים ידע מקצועי, להבין בדיוק איך מתנהלים הדברים, להבין איך בוחרים מניות, להבין מה גורם למניה לעלות ומה גורם לה לרדת, איך לקרוא דו"חות פיננסיים של חברות ציבוריות וכדומה. זו היא כמובן הנחת עבודה נכונה וחשובה לכל מי שרוצה להתחיל פעילות כלשהי בתחום של מסחר בבורסה, אבל ידע הוא לא הפרמטר החשוב ביותר. הדבר החשוב ביותר שאתם זקוקים לו על מנת לבצע מסחר עצמאי בבורסה הוא ניסיון.

מסחר במניות הוא תהליך פסיכולוגי ממדרגה ראשונה, תהליך המשלב בתוכו את שלושת התכונות האנושיות הבסיסיות והראשוניות ביותר: פחד, תקווה ותאוות בצע. היכולת לשלוט בשלושת הרגשות הללו, היא המפתח להצלחה בבורסה. דוגמה קלאסית שמדגימה את כוחם ההרסני של רגשות אלה היא הדוגמה של מניה שזוכה להלל רב בעיתונות הפיננסית. משקיעים לא מנוסים קוראים את הדברים והתקווה "לעשות קופה" גורמת להם לרכוש את המניה, אלא שכולם יודעים שכאשר מניה זוכה להלל כזה בעיתונות, היא נמצאת כבר לקראת סוף העלייה שלה.

דוגמא נוספת שמכיר כל אדם העוסק בתחום של מסחר בבורסה, ולבטח באופן ספציפי בתצורה של מסחר עצמאי בבורסה היא הדוגמא של ירידה בשער המניה. לאחר ששער המניה כבר ירד, והמשקיע נמצא בהפסד, הפחד נכנס לפעולה, והמשקיע מוכר את אחזקותיו במניה מתוך פחד שלא להפסיד את כל הכסף. משקיעים רבים פועלים בדיוק כמוהו וגורמים לנפילה נוספת של המניה, אלא שאז בדיוק צפויה להתחיל העליה שלה. לדעת מתי בדיוק מסתיימת הנפילה ומתחילה העליה אף אחד לא יכול, ולכן הדבר החשוב ביותר הוא להתגבר על הפחד ולהישאר במניה.

אצל אנשים רבים העוסקים בתחום של מסחר במניות מדובר בתכונות אופי מובנות, ולכן קל להם יותר לסחור בבורסה. אצל אנשים אחרים שמושפעים יותר מפחד ומתקווה, האפשרות היחידה לייצר פעילות מרוויחה ומצליחה בבורסה היא רכישת ניסיון. הניסיון מלמד אותנו לשלוט ברגשות שלנו, לפעול בצורה רציונלית, ולחשוב בצורה קרה, תוך שאנחנו מנטרלים את הרגשות ההרסניים הללו. כמובן, שרגשות אלה הם רגשות אנושיים חשובים להם אנו זקוקים כמעט בכל סיטואציה אחרת בחיים, אבל כאשר מדובר על מסחר עצמאי בבורסה, את הרגשות הללו אתם רוצים להשאיר בצד, וללבוש את החליפה של האיש הקר, האיש המחושב, האיש הרציונלי.